{"id":220279,"date":"2025-05-14T18:40:39","date_gmt":"2025-05-14T21:40:39","guid":{"rendered":"https:\/\/production.portaltela.com\/noticias\/2025\/05\/14\/sabesp-planeja-emitir-titulos-em-dolar-para-financiar-privatizacao-e-investimentos\/"},"modified":"2025-05-14T18:40:39","modified_gmt":"2025-05-14T21:40:39","slug":"sabesp-planeja-emitir-titulos-em-dolar-para-financiar-privatizacao-e-investimentos","status":"publish","type":"post","link":"https:\/\/www.portaltela.com\/noticias\/economia\/2025\/05\/14\/sabesp-planeja-emitir-titulos-em-dolar-para-financiar-privatizacao-e-investimentos\/","title":{"rendered":"Sabesp planeja emitir t\u00edtulos no exterior para financiar investimentos p\u00f3s-privatiza\u00e7\u00e3o"},"content":{"rendered":"<p>A <strong>Companhia de Saneamento B\u00e1sico do Estado de S\u00e3o Paulo (Sabesp)<\/strong>, a maior concession\u00e1ria de \u00e1gua da Am\u00e9rica Latina, planeja acessar o mercado de d\u00edvida dos Estados Unidos pela primeira vez em mais de 20 anos. O objetivo \u00e9 captar at\u00e9 <strong>R$ 70 bilh\u00f5es<\/strong> (aproximadamente <strong>US$ 13,5 bilh\u00f5es<\/strong>) para financiar investimentos relacionados \u00e0 sua privatiza\u00e7\u00e3o, conclu\u00edda em setembro de 2024.<\/p>\n<p>O CFO da Sabesp, <strong>Daniel Szlak<\/strong>, afirmou que a empresa busca alcan\u00e7ar o grau de investimento pelas ag\u00eancias de classifica\u00e7\u00e3o de risco. Entre as op\u00e7\u00f5es de emiss\u00e3o est\u00e1 o chamado <strong>&#8220;blue bond&#8221;<\/strong>, um t\u00edtulo destinado a financiar projetos de \u00e1gua, que pode ser lan\u00e7ado nos pr\u00f3ximos 12 meses. Szlak destacou que as ag\u00eancias n\u00e3o elevar\u00e3o a classifica\u00e7\u00e3o da empresa sem essa emiss\u00e3o no mercado internacional.<\/p>\n<p>A Sabesp est\u00e1 focada em t\u00edtulos com vencimentos de curto prazo, apostando na expectativa de queda das taxas de juros nos Estados Unidos. Essa emiss\u00e3o representar\u00e1 o primeiro t\u00edtulo em d\u00f3lar americano da empresa em d\u00e9cadas, parte de um plano para estabelecer uma curva de financiamento. Szlak mencionou que o ideal seria iniciar com notas de cinco, sete ou dez anos e acessar o mercado a cada dois anos, com a meta de chegar a t\u00edtulos com vencimento em 20 ou 30 anos.<\/p>\n<p>A privatiza\u00e7\u00e3o da Sabesp, aprovada em 2023, reduziu a participa\u00e7\u00e3o do governo de S\u00e3o Paulo a uma posi\u00e7\u00e3o minorit\u00e1ria, mantendo direitos em decis\u00f5es estrat\u00e9gicas. O foco da privatiza\u00e7\u00e3o \u00e9 atrair capital privado para expandir a infraestrutura e melhorar os servi\u00e7os de \u00e1gua e esgoto em S\u00e3o Paulo. A rela\u00e7\u00e3o entre d\u00edvida l\u00edquida e Ebitda da empresa permanece est\u00e1vel em <strong>1,8 vezes<\/strong>. Szlak tamb\u00e9m comentou sobre a import\u00e2ncia de cuidar dos detentores de t\u00edtulos da mesma forma que dos acionistas.<\/p>\n","protected":false},"excerpt":{"rendered":"<p>A Sabesp, a maior empresa de \u00e1gua da Am\u00e9rica Latina, est\u00e1 se preparando para emitir t\u00edtulos no mercado de d\u00edvida dos Estados Unidos pela primeira vez em mais de 20 anos. A empresa quer captar at\u00e9 R$ 70 bilh\u00f5es para financiar investimentos ap\u00f3s sua privatiza\u00e7\u00e3o em 2023. Entre as op\u00e7\u00f5es de t\u00edtulos, est\u00e1 o &#8220;blue bond&#8221;, que \u00e9 usado para financiar projetos relacionados \u00e0 \u00e1gua. O CFO da Sabesp, Daniel Szlak, afirmou que a emiss\u00e3o \u00e9 necess\u00e1ria para que as ag\u00eancias de classifica\u00e7\u00e3o de risco elevem a nota da empresa para grau de investimento. A Sabesp planeja emitir t\u00edtulos com vencimentos de curto prazo, aproveitando a expectativa de queda nas taxas de juros nos EUA. Essa emiss\u00e3o ser\u00e1 a primeira em d\u00f3lares da empresa em d\u00e9cadas e faz parte de um plano para estabelecer uma curva de financiamento que permita futuras capta\u00e7\u00f5es. A privatiza\u00e7\u00e3o da Sabesp reduziu a participa\u00e7\u00e3o do governo de S\u00e3o Paulo a uma posi\u00e7\u00e3o minorit\u00e1ria, mas ainda mant\u00e9m influ\u00eancia em decis\u00f5es importantes. A rela\u00e7\u00e3o entre d\u00edvida l\u00edquida e Ebitda da empresa est\u00e1 est\u00e1vel em 1,8 vezes. Szlak tamb\u00e9m mencionou que est\u00e1 trabalhando para melhorar os prazos e custos dos empr\u00e9stimos.<\/p>\n","protected":false},"author":15,"featured_media":0,"comment_status":"closed","ping_status":"closed","sticky":false,"template":"","format":"standard","meta":{"summary":"Sabesp planeja captar at\u00e9 R$ 70 bilh\u00f5es no mercado de d\u00edvida dos EUA, incluindo um \"blue bond\", para financiar sua privatiza\u00e7\u00e3o.","footnotes":""},"categories":[41,1],"tags":[100],"class_list":["post-220279","post","type-post","status-publish","format-standard","hentry","category-economia","category-noticias","tag-noticia"],"_links":{"self":[{"href":"https:\/\/www.portaltela.com\/api\/wp\/v2\/posts\/220279","targetHints":{"allow":["GET"]}}],"collection":[{"href":"https:\/\/www.portaltela.com\/api\/wp\/v2\/posts"}],"about":[{"href":"https:\/\/www.portaltela.com\/api\/wp\/v2\/types\/post"}],"author":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/www.portaltela.com\/api\/wp\/v2\/users\/15"}],"replies":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/www.portaltela.com\/api\/wp\/v2\/comments?post=220279"}],"version-history":[{"count":0,"href":"https:\/\/www.portaltela.com\/api\/wp\/v2\/posts\/220279\/revisions"}],"wp:attachment":[{"href":"https:\/\/www.portaltela.com\/api\/wp\/v2\/media?parent=220279"}],"wp:term":[{"taxonomy":"category","embeddable":true,"href":"https:\/\/www.portaltela.com\/api\/wp\/v2\/categories?post=220279"},{"taxonomy":"post_tag","embeddable":true,"href":"https:\/\/www.portaltela.com\/api\/wp\/v2\/tags?post=220279"}],"curies":[{"name":"wp","href":"https:\/\/api.w.org\/{rel}","templated":true}]}}