Nos \u00faltimos dias, a unidade de investimentos sistem\u00e1ticos da BlackRock lan\u00e7ou um ETF voltado para alternativas l\u00edquidas. A BSYS segue com US$ 378 bilh\u00f5es sob gest\u00e3o, tendo captado cerca de US$ 40 bilh\u00f5es em novos recursos recentemente. O portf\u00f3lio utiliza IA e aprendizado de m\u00e1quina em cerca de 1.100 sinais de mercado e opera com um rob\u00f4 tem\u00e1tico para escolher a\u00e7\u00f5es a comprar e a vender a descoberto. O modelo foi treinado com duas d\u00e9cadas de dados financeiros.<\/p>\n
A iniciativa \u00e9 liderada por Jeff Shen e Raffaele Savi, com Ron Kahn \u00e0 frente da \u00e1rea de pesquisa. O grupo, formado por cerca de 200 profissionais, tem como objetivo ampliar a precis\u00e3o dos modelos de IA de forma cont\u00ednua. A equipe afirma que a abordagem pode oferecer decis\u00f5es mais consistentes e lucrativas, conforme o volume de dados cresce.<\/p>\n
A BSYS tem ra\u00edzes que remontam aos anos 80, quando surgiu no Wells Fargo como parte da BARRA. Posteriormente integrou a Barclays Global Investors (BGI) e hoje opera a partir de San Francisco, pr\u00f3ximos ao Vale do Sil\u00edcio. Executivos da BlackRock ressaltam que a \u00e1rea vem ganhando espa\u00e7o entre clientes institucionais, varejo e ETFs da casa.<\/p>\n
Segundo a empresa, o modelo de linguagem utilizado pela BSYS foi treinado com 20 anos de dados financeiros. A BlackRock afirma que a precis\u00e3o desse modelo na previs\u00e3o de retornos de a\u00e7\u00f5es supera a de alguns modelos amplamente conhecidos, o que refor\u00e7a a confian\u00e7a na estrat\u00e9gia de IA da divis\u00e3o.<\/p>\n
Nos \u00faltimos anos, a gest\u00e3o sistem\u00e1tica da BlackRock tem apresentado resultados expressivos. At\u00e9 setembro, os fundos de a\u00e7\u00f5es da unidade superaram seus benchmarks internos em cerca de 94% das vezes, em horizontes de cinco anos. O grupo atribui esse desempenho ao uso de IA aliada a estrat\u00e9gias quantitativas.<\/p>\n
A dire\u00e7\u00e3o da BlackRock, liderada pelo CEO Larry Fink, tem promovido a \u00e1rea como parte de uma transforma\u00e7\u00e3o da empresa rumo a taxas mais altas com fundos ativamente geridos por IA. A empresa continua enfatizando que o diferencial reside na combina\u00e7\u00e3o entre IA, dados e gest\u00e3o humana supervisionada.<\/p>\n