{"id":533468,"date":"2026-04-21T14:18:08","date_gmt":"2026-04-21T17:18:08","guid":{"rendered":"https:\/\/www.portaltela.com\/noticias\/2026\/04\/21\/abertis-usa-titulos-hibridos-perpetuos-para-captar-500-milhoes-e-refinanciar\/"},"modified":"2026-04-21T14:18:08","modified_gmt":"2026-04-21T17:18:08","slug":"abertis-usa-titulos-hibridos-perpetuos-para-captar-500-milhoes-e-refinanciar","status":"publish","type":"post","link":"https:\/\/www.portaltela.com\/noticias\/economia\/2026\/04\/21\/abertis-usa-titulos-hibridos-perpetuos-para-captar-500-milhoes-e-refinanciar\/","title":{"rendered":"Abertis usa t\u00edtulos h\u00edbridos perp\u00e9tuos para captar 500 milh\u00f5es e refinanciar"},"content":{"rendered":"<p>Abertis Infraestructuras levou a mercado una emisi\u00f3n de bonos h\u00edbridos perp\u00e9tuos no valor de 500 milh\u00f5es de euros, via Abertis Finance B.V., seu ve\u00edculo em Pa\u00edses Baixos. A opera\u00e7\u00e3o foi dirigida a investidores internacionais qualificados e contou com uma oversubscription de 9,5 vezes. O cupom \u00e9 de 4,75% e o vencimento n\u00e3o tem amortiza\u00e7\u00e3o definida.<\/p>\n<p>O objetivo da emiss\u00e3o \u00e9 refinanciar parte do estoque atual de bonds h\u00edbridos. Em paralelo, a empresa anunciou uma oferta de recompra pelo mesmo montante, sujeita a aceita\u00e7\u00e3o. O prazo para aceitar as ofertas vai at\u00e9 o dia 28 de abril.<\/p>\n<p>Abertis \u00e9 controlada pela italiana Mundys e pela espanhola ACS, e tem hist\u00f3rico de recorrer a este tipo de instrumento. Em 2023 j\u00e1 havia emitido 500 milh\u00f5es de euros a 4,75% sem data de amortiza\u00e7\u00e3o obrigat\u00f3ria, e em outubro fechou outra opera\u00e7\u00e3o de 250 milh\u00f5es a 4,37%.<\/p>\n<h3>Estrutura e desdobramentos<\/h3>\n<p>A combina\u00e7\u00e3o de nova emiss\u00e3o e recompra busca otimizar a carteira de instrumentos h\u00edbridos da concession\u00e1ria. A opera\u00e7\u00e3o refor\u00e7a a estrat\u00e9gia de gest\u00e3o de d\u00edvida com prazos mais est\u00e1veis e custo alinhado ao mercado.<\/p>\n<p>Fontes pr\u00f3ximas ao processo apontam que a demanda internacional foi robusta, refletindo interesse em t\u00edtulos perp\u00e9tuos com cupom pr\u00f3ximo de 5% e caracter\u00edsticas de refinanciamento de passivos existentes. A empresa n\u00e3o informou novos volumes al\u00e9m dos anunciados.<\/p>\n","protected":false},"excerpt":{"rendered":"<ul>\n<li>Abertis colocou uma emiss\u00e3o de bonos h\u00edbridos perp\u00e9tuos no montante de quinhentos milh\u00f5es de euros, via Abertis Finance B.V., com vencimento perp\u00e9tuo e cupom de 4,75%.<\/li>\n<\/ul>\n<p>\ubb38<\/p>\n<ul>\n<li>A opera\u00e7\u00e3o teve oversubcri\u00e7\u00e3o de 9,5 vezes, recebendo forte apoio de investidores internacionais qualificados.<\/li>\n<li>Os recursos ser\u00e3o usados para refinanciar parte do estoque de bonds h\u00edbridos, por meio de uma oferta simult\u00e2nea de recompra no valor de quinhentos milh\u00f5es.<\/li>\n<li>O per\u00edodo de aceita\u00e7\u00e3o da recompra encerra-se em 28 de abril.<\/li>\n<li>Abertis \u00e9 controlada pela Mundys, italiana, e pela ACS; a companhia tem hist\u00f3rico de uso de instrumentos h\u00edbridos, com opera\u00e7\u00f5es anteriores em outubro e maio passados.<\/li>\n<\/ul>\n","protected":false},"author":15,"featured_media":533512,"comment_status":"closed","ping_status":"closed","sticky":false,"template":"","format":"standard","meta":{"summary":"Abertis levanta 500 milh\u00f5es de euros em bonds h\u00edbridos perp\u00e9tuos, com cupom de 4,75% e oversubscription de 9,5x, para refinanciar stock existente e recomprar emiss\u00e3o similar","footnotes":""},"categories":[41,1],"tags":[84,94,247,269],"class_list":["post-533468","post","type-post","status-publish","format-standard","has-post-thumbnail","hentry","category-economia","category-noticias","tag-acontecimentos-internacionais","tag-economia","tag-financeiro","tag-internacionais"],"_links":{"self":[{"href":"https:\/\/www.portaltela.com\/api\/wp\/v2\/posts\/533468","targetHints":{"allow":["GET"]}}],"collection":[{"href":"https:\/\/www.portaltela.com\/api\/wp\/v2\/posts"}],"about":[{"href":"https:\/\/www.portaltela.com\/api\/wp\/v2\/types\/post"}],"author":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/www.portaltela.com\/api\/wp\/v2\/users\/15"}],"replies":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/www.portaltela.com\/api\/wp\/v2\/comments?post=533468"}],"version-history":[{"count":0,"href":"https:\/\/www.portaltela.com\/api\/wp\/v2\/posts\/533468\/revisions"}],"wp:featuredmedia":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/www.portaltela.com\/api\/wp\/v2\/media\/533512"}],"wp:attachment":[{"href":"https:\/\/www.portaltela.com\/api\/wp\/v2\/media?parent=533468"}],"wp:term":[{"taxonomy":"category","embeddable":true,"href":"https:\/\/www.portaltela.com\/api\/wp\/v2\/categories?post=533468"},{"taxonomy":"post_tag","embeddable":true,"href":"https:\/\/www.portaltela.com\/api\/wp\/v2\/tags?post=533468"}],"curies":[{"name":"wp","href":"https:\/\/api.w.org\/{rel}","templated":true}]}}