A TSK d\u00e1 in\u00edcio \u00e0 sua coloca\u00e7\u00e3o na Bolsa com uma avalia\u00e7\u00e3o entre 500 e 600 milh\u00f5es de euros e uma capta\u00e7\u00e3o de at\u00e9 150 milh\u00f5es, com op\u00e7\u00e3o de incremento de 15%. A estreia est\u00e1 prevista para ocorrer em maio, na bolsa espanhola, ap\u00f3s confirmar interesse de investidores e compromissos de compra. A opera\u00e7\u00e3o \u00e9 uma amplia\u00e7\u00e3o de capital para financiar o plano estrat\u00e9gico at\u00e9 2025.<\/p>\n
A empresa asturiana de engenharia comunicou oficialmente sua inten\u00e7\u00e3o de cota\u00e7\u00e3o e capta\u00e7\u00e3o (intention to float) nesta semana. Os coordenadores s\u00e3o Santander e CaixaBank, com Banca March, JB Capital e Alantra tamb\u00e9m contratados. Hogan Lovells responde pelos aspectos legais. A credibilidade entre investidores \u00e9 alta, segundo relatos de bancos.<\/p>\n
A TSK planeja entrar na bolsa em 13 ou 14 de maio, com oferta inicial destinada a ampliar o crescimento. O grupo familiar com sede em Gij\u00f3n vem fortalecendo-se desde a not\u00edcia anterior sobre a sa\u00edda \u00e0 Bolsa, publicada no final de 2025. Mesmo diante da volatilidade, os bancos contratados veem condi\u00e7\u00f5es para o sucesso do desembarque.<\/p>\n
Cerca de 90% da receita da companhia j\u00e1 prov\u00e9m de atividades internacionais, o que refor\u00e7a sua exposi\u00e7\u00e3o a mercados externos. A carteira de projetos assinados soma 1,3 bilh\u00e3o de euros, enquanto a receita em 2025 ficou em 1,034 bilh\u00e3o, com EBITDA de 99,7 milh\u00f5es, alta de 37% em rela\u00e7\u00e3o ao ano anterior.<\/p>\n
A empresa divulgou acordos-preferentes com clientes globais de energia e ind\u00fastria, estimados em 3,7 bilh\u00f5es de euros, onde j\u00e1 atua em trabalhos de design e engenharia. O EBITDA atingiu margem de 9,6%, frente a 7,1% no exerc\u00edcio anterior, e o lucro l\u00edquido subiu 64%, para 32 milh\u00f5es de euros.<\/p>\n
A estrat\u00e9gia \u00e9 usar o capital para financiar o plano at\u00e9 2027, com foco nos setores de energia e digitaliza\u00e7\u00e3o, setores que respondem por grande parte da fatura\u00e7\u00e3o. A TSK tem 1.500 funcion\u00e1rios e experi\u00eancia em mais de 50 pa\u00edses, com participa\u00e7\u00e3o relevante em gera\u00e7\u00e3o de energia superior a 25.000 megawatts.<\/p>\n
O fundador e presidente Sabino Garc\u00eda Vallina controla 84% do capital e manter\u00e1 o controle ap\u00f3s a expans\u00e3o, estimada em cerca de 25% da nova emiss\u00e3o. A avalia\u00e7\u00e3o pr\u00e9-operacional permanece entre 500 e 600 milh\u00f5es de euros, com o pre\u00e7o final definido no folleto da oferta.<\/p>\n
Analistas destacam que, apesar da guerra na regi\u00e3o e da volatilidade geopol\u00edtica, a compara\u00e7\u00e3o com concorrentes refor\u00e7a o entusiasmo do mercado. Empresas espanholas do setor de engenharia j\u00e1 registram ganhos recente com o impulso da transi\u00e7\u00e3o energ\u00e9tica e da digitaliza\u00e7\u00e3o.<\/p>\n","protected":false},"excerpt":{"rendered":"