A Compass estreou na B3 nesta segunda-feira, sob o ticker PASS3, encerrando quase cinco anos sem IPOs no Brasil. O destaque ficou por conta da abertura e da busca por captar recursos via mercado de capitais.<\/p>\n
As a\u00e7\u00f5es abriram em alta, mas perderam folgo ao longo do preg\u00e3o e oscilaram perto da estabilidade logo ap\u00f3s a estreia. A opera\u00e7\u00e3o movimentou cerca de R$ 2,8 bilh\u00f5es, incluindo o lote adicional.<\/p>\n
O pre\u00e7o por a\u00e7\u00e3o ficou em R$ 28, definido no processo de bookbuilding. Foram lan\u00e7adas 100,9 milh\u00f5es de a\u00e7\u00f5es ao mercado, com a opera\u00e7\u00e3o inteiramente secund\u00e1ria, sem emiss\u00e3o de novas a\u00e7\u00f5es.<\/p>\n
Ao todo, os acionistas vendedores, principalmente a Cosan, receber\u00e3o os recursos captados. A Cosan mant\u00e9m participa\u00e7\u00e3o relevante na Compass mesmo ap\u00f3s a oferta.<\/p>\n
A estreia faz parte da estrat\u00e9gia da Cosan para reduzir endividamento. A companhia fechou o quarto trimestre com alavancagem pro forma de 3,3 vezes a d\u00edvida l\u00edquida\/Ebitda, segundo documentos da oferta.<\/p>\n
Mesmo com a venda, a Cosan deve continuar como acionista expressivo, mantendo cerca de 77,25% do capital da Compass, podendo cair para 75,37% se o lote suplementar for totalmente exercido.<\/p>\n
A Compass atua na distribui\u00e7\u00e3o e comercializa\u00e7\u00e3o de g\u00e1s natural, al\u00e9m de infraestrutura energ\u00e9tica. Controla ativos como a Comg\u00e1s e a Compagas, al\u00e9m de participa\u00e7\u00f5es em outras concession\u00e1rias do setor.<\/p>\n
Tamb\u00e9m possui participa\u00e7\u00e3o no Terminal de Regaseifica\u00e7\u00e3o de S\u00e3o Paulo, no Porto de Santos. O mercado acompanha a estreia como um teste para o retorno das ofertas p\u00fablicas de a\u00e7\u00f5es no Brasil.<\/p>\n","protected":false},"excerpt":{"rendered":"