{"id":733016,"date":"2026-05-19T16:17:32","date_gmt":"2026-05-19T19:17:32","guid":{"rendered":"https:\/\/www.portaltela.com\/noticias\/2026\/05\/19\/telefonica-realiza-emissao-de-titulos-por-750-milhoes\/"},"modified":"2026-05-19T16:17:32","modified_gmt":"2026-05-19T19:17:32","slug":"telefonica-realiza-emissao-de-titulos-por-750-milhoes","status":"publish","type":"post","link":"https:\/\/www.portaltela.com\/noticias\/economia\/2026\/05\/19\/telefonica-realiza-emissao-de-titulos-por-750-milhoes\/","title":{"rendered":"Telef\u00f3nica realiza emiss\u00e3o de t\u00edtulos por 750 milh\u00f5es"},"content":{"rendered":"<p>Telef\u00f3nica informou \u00e0 CNMV que realizou uma emiss\u00e3o s\u00e9nior de t\u00edtulos no valor de 750 milh\u00f5es de euros, com vencimento em novembro de 2034. O cupom anual ficou em 4,3525%, com desembolso final previsto para 27 de maio.<\/p>\n<p>A demanda superou 2,0 bilh\u00f5es de euros, equivalente a mais de 2,5 vezes o tamanho original da opera\u00e7\u00e3o. Essa procura permitiu \u00e0 empresa ajustar as condi\u00e7\u00f5es da emiss\u00e3o, reduzindo o spread sobre a curva swap para 118 pontos base, abaixo da faixa inicial de 145 a 150 pb.<\/p>\n<h3>Demanda e condi\u00e7\u00f5es de mercado<\/h3>\n<p>A base investidora registrou cerca de 120 ordens de compra institucionais. Fondos e investidores internacionais responderam por aproximadamente 90% do volume total adjudicado, segundo a Telef\u00f3nica.<\/p>\n<p>Essa opera\u00e7\u00e3o amplia o programa de financiamento do grupo no in\u00edcio deste ano. No primeiro trimestre, a companhia j\u00e1 havia emitido 1,750 bilh\u00e3o de euros em d\u00edvida h\u00edbrida verde, 170 milh\u00f5es de francos su\u00ed\u00e7os e um bono verde de 1,0 bilh\u00e3o de euros.<\/p>\n<h3>Posi\u00e7\u00e3o de liquidez e d\u00edvida<\/h3>\n<p>Ao fim de mar\u00e7o, a Telef\u00f3nica manteve liquidez de 17,739 bilh\u00f5es de euros. A vida m\u00e9dia da d\u00edvida do grupo situou-se em 11,4 anos, contribuindo para a robustez da estrutura de balan\u00e7o em meio \u00e0s condi\u00e7\u00f5es de mercado.<\/p>\n","protected":false},"excerpt":{"rendered":"<ul>\n<li>Telef\u00f4nica fez uma emiss\u00e3o de bonos s\u00e9nior por 750 milh\u00f5es de euros, com vencimento em novembro de 2034 e cupom anual de 4,3525%; desembolso final ocorre em 27 de maio.<\/li>\n<li>A demanda superou 2,0 bilh\u00f5es de euros, ou seja, mais de 2,5 vezes o tamanho original da emiss\u00e3o.<\/li>\n<li>O spread sobre a curva swap foi ajustado para 118 pontos b\u00e1sicos, abaixo da faixa inicial de 145 a 150 pontos b\u00e1sicos.<\/li>\n<li>Aproximadamente 120 ordens institucionais foram registradas; fundos e investidores internacionais responderam por cerca de 90% do volume adjudicado.<\/li>\n<li>A opera\u00e7\u00e3o segue o programa de financiamento do grupo no primeiro trimestre, que incluiu emiss\u00e3o h\u00edbrida verde de 1,750 bilh\u00f5es de euros, al\u00e9m de 170 milh\u00f5es de francos su\u00ed\u00e7os e um bono verde de 1,0 bilh\u00e3o de euros; a liquidez fechou mar\u00e7o em 17,739 bilh\u00f5es de euros e a vida m\u00e9dia da d\u00edvida em 11,4 anos.<\/li>\n<\/ul>\n","protected":false},"author":15,"featured_media":733055,"comment_status":"closed","ping_status":"closed","sticky":false,"template":"","format":"standard","meta":{"summary":"Telef\u00f3nica coloca emiss\u00e3o de t\u00edtulos seniores por 750 milh\u00f5es de euros com vencimento em novembro de 2034; demanda supera dois bilh\u00f5es e reduz o spread para 118 pontos-base, com 90% do volume de investidores internacionais","footnotes":""},"categories":[41,1],"tags":[94,247,269,88,120],"class_list":["post-733016","post","type-post","status-publish","format-standard","has-post-thumbnail","hentry","category-economia","category-noticias","tag-economia","tag-financeiro","tag-internacionais","tag-negocios","tag-valores"],"_links":{"self":[{"href":"https:\/\/www.portaltela.com\/api\/wp\/v2\/posts\/733016","targetHints":{"allow":["GET"]}}],"collection":[{"href":"https:\/\/www.portaltela.com\/api\/wp\/v2\/posts"}],"about":[{"href":"https:\/\/www.portaltela.com\/api\/wp\/v2\/types\/post"}],"author":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/www.portaltela.com\/api\/wp\/v2\/users\/15"}],"replies":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/www.portaltela.com\/api\/wp\/v2\/comments?post=733016"}],"version-history":[{"count":0,"href":"https:\/\/www.portaltela.com\/api\/wp\/v2\/posts\/733016\/revisions"}],"wp:featuredmedia":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/www.portaltela.com\/api\/wp\/v2\/media\/733055"}],"wp:attachment":[{"href":"https:\/\/www.portaltela.com\/api\/wp\/v2\/media?parent=733016"}],"wp:term":[{"taxonomy":"category","embeddable":true,"href":"https:\/\/www.portaltela.com\/api\/wp\/v2\/categories?post=733016"},{"taxonomy":"post_tag","embeddable":true,"href":"https:\/\/www.portaltela.com\/api\/wp\/v2\/tags?post=733016"}],"curies":[{"name":"wp","href":"https:\/\/api.w.org\/{rel}","templated":true}]}}