BoE revela cenário catastrófico para teste de estresse de mercados privados

O Bank of England realizará um teste de resistência para mercados privados com um cenário catastrófico que prevê sete por cento de juros, queda de trinta e cinco por cento nos preços de ações do Reino Unido e aumento de quatrocentos pontos-base nos spreads de empréstimos alavancados, além de interrupções por inteligência artificial.
O exercício envolve quarenta e seis empresas participantes, incluindo gestores de ativos alternativos como Apollo Global Management, Ares Management, Blackstone, KKR e Pemberton.
Gestoras tradicionais também participam, entre elas BlackRock, Legal & General Investment Management e Fidelity International, além de investidores institucionais e bancos financiadores.
O objetivo é avaliar os impactos potenciais desses choques nos mercados privados e nas instituições que fornecem financiamento.

O Bank of England (BoE) anunciou a realização de um teste de resistência para mercados privados, baseado em um cenário apocalíptico. O cenário prevê juros em 7%, queda de 35% nos preços de ações do Reino Unido, aumento de 400 pontos-base nos spreads de empréstimos alavancados e interrupções decorrentes de inteligência artificial. O objetivo é avaliar a robustez do sistema diante de choques extremos. O anúncio foi feito na sexta-feira.

Participam do exercício 46 empresas, entre elas gestores de ativos alternativos como Apollo Global Management, Ares Management, Blackstone, KKR e Pemberton. Também integram o grupo gestores tradicionais como BlackRock, Legal & General Investment Management e Fidelity International, além de investidores institucionais e bancos que fornecem financiamento, segundo o BoE.

O exercício faz parte de uma avaliação mais ampla da estabilidade financeira. O BoE não detalhou impactos específicos para cada participante, mas destacou que o objetivo é observar a resiliência de mercados privados a choques severos em cenários macroeconômicos adversos.

Segundo o banco central, o teste ajuda a identificar vulnerabilidades, orientar políticas públicas e fortalecer a gestão de riscos de instituições que operam com capital privado e financiamento estruturado. O BoE ressaltou que os resultados servirão para aprimorar regulações e supervisões.