Aumente sua renda com investimentos e reduza impostos com estratégias eficazes

Com a aproximação do prazo de declaração de impostos, a gestão estratégica dos tributos pode melhorar o desempenho e a renda de um portfólio. Segundo a Neuberger Berman, técnicas como tax-loss harvesting e tax deferral podem aumentar os retornos líquidos em cerca de 2% ao ano, um conceito conhecido como tax alpha. O tax-loss harvesting envolve a venda de ativos em perda para compensar ganhos de capital em outras partes do portfólio, uma prática que pode beneficiar investidores de todos os tamanhos.

Para gerenciar os impostos sobre a renda do portfólio, é fundamental entender a localização dos ativos. Contas de corretagem tributáveis, contas de aposentadoria com impostos diferidos (como 401(k) e IRAs) e contas isentas de impostos (como Roth IRAs) desempenham papéis diferentes. Christine Benz, da Morningstar, sugere que ativos que geram renda, como títulos de alto rendimento e fundos de investimento imobiliário, sejam mantidos em contas com impostos diferidos para evitar taxas elevadas que podem chegar a 37%.

Além disso, ações que pagam dividendos podem ser mais vantajosas em contas tributáveis, especialmente se os dividendos forem tributados à mesma taxa que os ganhos de capital. Valega, planejadora financeira, também recomenda o uso de direct indexing, que permite a colheita de perdas fiscais ao gerenciar ações individuais de um índice. Para clientes de alta renda, ela prefere a compra de títulos municipais individuais, evitando a volatilidade dos fundos de títulos.

Por fim, é importante manter um fundo de emergência que cubra de 12 a 18 meses de despesas, mesmo que isso gere uma conta tributária, já que os juros de contas de depósito e fundos de mercado monetário são tributados como renda ordinária. Valega observa que, embora os impostos possam aumentar devido a uma renda maior, isso é um “bom problema” a se ter, refletindo uma recuperação econômica em curso.